Classificação do NPF da Rússia 2019 por lucratividade e confiabilidade

Se no início do ano passado havia cerca de 60 fundos de pensão não-estatais (PFN) na Rússia, no final restavam pouco mais de 50. E se os processos de fusão de grandes PFNs continuarem, seu número pode em breve diminuir para 40.

Porém, mesmo entre esses cinquenta, a escolha não é fácil. A classificação de rentabilidade NPF de 2019 vem em socorro de acordo com as estatísticas do Banco da Rússia e classificação do NPF da Rússia 2019 de "Expert RA" - uma das agências de classificação mais antigas que operam na Federação Russa. Na classificação de confiabilidade, as NPFs são avaliadas de acordo com vários critérios:

• posições de mercado (isso inclui o tamanho da base de clientes e ativos);
• capacidade dos chefes das PFNs de gerenciar riscos e pensar sobre uma estratégia de desenvolvimento;
• estressores internos e externos.

Classificação de rentabilidade NPF para 2019 (dados do Banco Central)

De acordo com os formulários de relatório OKUD 0420255 e OKUD 0420254, publicados no site oficial do Banco da Rússia no final de 2018.

Classificação de confiabilidade NPF 2019 da Rússia (Expert RA)

10. JSC NPF "Surgutneftegas"

Classificação: AA

Abre a classificação dos melhores fundos não estatais em termos de fiabilidade em 2019, ideia de uma petrolífera que está no mercado desde 1995. O fundo esteve envolvido na poupança para pensões em 2009. e depois mostrou uma lucratividade fenomenal - mais de 40%.

No futuro, a NPF Surgutneftegaz não conseguiu atingir esses números impressionantes. Seu máximo conhecido até agora não ultrapassa 13%.

A classificação AA significa que esta NPF pode ser confiável - tanto o nível de solvência quanto a confiabilidade financeira são altos e apenas ligeiramente inferiores aos líderes da classificação. Além disso, o NPF fornece sua confiabilidade de uma forma astuta - os participantes do programa de pensões corporativas não podem rescindir o contrato uma vez concluído.

9. Diamante de outono

Classificação: AA

Enquanto a NPF Surgutneftegaz deve o início de sua existência ao ouro negro, Almaznaya Osen "cresceu" em pedras preciosas extraídas do permafrost de Yakutia pelos funcionários da ALROSA. Não é surpreendente que a maioria dos clientes do fundo sejam empresas.

Os especialistas em RA apreciam muito a capacidade do fundo de trabalhar com seus acionistas. A maioria dos dados sobre gestão de fundos pode ser facilmente obtida por eles. Os próprios funcionários do fundo estão bastante orgulhosos do facto de, mesmo nos anos difíceis de crise para a empresa - 1998 e 2008 - terem pago regularmente e sem demora as pensões.

8. NPF "Aliança"

Classificação: AA

Era uma vez, a Alliance fazia parte do grupo financeiro da Allianz, uma das maiores seguradoras europeias. No entanto, há dois anos foi comprada pela Rostelecom sob seu programa corporativo. Portanto, atualmente, o fundo atende principalmente aos funcionários da Rostelecom. Embora normalmente a adesão de uma PFN a um único cliente corporativo suscite suspeitas entre os especialistas quanto à estabilidade do fundo, neste caso não se deve ter medo dessa circunstância. Afinal, a Rostelecom é um dos maiores players do mercado de telecomunicações na Rússia.

7. NPF Nacional

Classificação: AA

Como muitos outros fundos de pensão privados na Federação Russa, o National foi concebido como uma ferramenta para atender a empresa de petróleo e gás Tatneft e pagar pensões aos seus funcionários.

E como o nível de solvência da TATNEFT é alto, a posição da National é considerada entre as PFNs uma das mais fortes. Mesmo que tempos difíceis cheguem, a Tatneft emprestará seu poderoso ombro financeiro para o NPF. Embora, como muitos outros fundos "especializados", os ativos do "Nacional" sejam pequenos. Mas não há razão para duvidar de sua qualidade, já que mais de 95% são considerados pelos especialistas da agência Expert RA como de alta liquidez.

6. Atomgarant

Classificação: AA

Embora a National se especializasse em petroleiros, a Atomgarant atendia às necessidades de grandes empresas no campo da energia nuclear desde meados dos anos 90, a maioria das quais faz parte da holding Rosatom.

A alta estabilidade financeira e as boas perspectivas da Rosatom também afetam o grau de confiabilidade de sua criação NPF. Aproximadamente metade de todas as obrigações de pensão emitidas são contabilizadas por um cliente - a empresa Rosenergoatom. E a própria NPF está tentando garantir um bom retorno sobre suas próprias reservas de pensão.

5. Neftegarant NPF

Avaliação: АА +

Em outubro de 2018, diferentes NPFs - simplesmente Neftegarant, Neftegarant-NPO e Soglasie-OPS - se fundiram em um único NPF Neftegarant. Isso aumentou significativamente os ativos do NPF e o volume de reservas, bem como a base de clientes. De acordo com as últimas informações, mais de um milhão e meio de pessoas já confiaram seu dinheiro ao novo fundo.

Além de cidadãos comuns, cerca de 350 empresas se tornaram clientes da nova versão do Neftegarant. Até agora, as previsões para o futuro da NPF recém-criada parecem boas, embora os cautelosos especialistas da Expert RA tenham colocado a classificação como “em desenvolvimento” na coluna “Previsão”.

4. Gazfond

Classificação: AAA

Em quarto lugar no top 10 dos melhores fundos de pensão privados da Rússia em 2019 está o Gazfond - o primeiro NPF na lista a receber uma classificação AAA. Isso significa que possui o mais alto nível de confiabilidade e estabilidade financeira.

Esta versão do Gazfond NPF lida apenas com clientes corporativos, portanto, se você não tem parentes entre os trabalhadores da indústria de petróleo, não corre o risco de chegar lá. No entanto, talvez seja para melhor, porque as estatísticas do fundo, segundo especialistas, são ofuscadas pela rentabilidade não muito alta das reservas de previdência.

3. Poupança de pensões NPF Gazfond

Classificação: AAA

Mas esta "filha" do "Gazfond" já se destina a todos. Embora 100% das ações pertençam ao “irmão mais velho” - NPF “Gazfond”, é também o quarto na classificação. Há dois anos, a empresa absorveu vários fundos de pensão não estatais, aumentando sua base de clientes para mais de 6 milhões de pessoas.

2. Fundo de pensão VTB NPF

Classificação: AAA

A segunda posição na lista das maiores e mais confiáveis ​​PFNs da Rússia em 2019 é ocupada por um fundo de pensão, que faz parte do influente grupo VTB. Os especialistas da Expert RA apreciam muito o volume dos ativos do fundo (mais de 197 bilhões de rublos) e o nível de trabalho com os acionistas, a transparência e a eficiência da gestão.

Aproximadamente 90% das poupanças de pensão neste fundo são altamente lucrativas, e a NPF, como uma dona de casa sábia, não mantém todos os ovos na mesma cesta. Se você diz "economicamente", significa que os ativos têm um alto nível de diversificação.

1. NPF de Sberbank

Classificação: AAA

Sberbank - o banco mais confiável da Rússia, e NPF desta empresa também é líder em confiabilidade entre os fundos de pensão não estatais russos.

O motivo é o gigantesco volume de ativos, que cobre a atuação de outras PFNs, como o brontossauro de um tatu. Compare a cifra de 618 bilhões de rublos com os indicadores, por exemplo, do segundo lugar na classificação dos melhores fundos de pensão privados da Rússia (197 bilhões de rublos).

Ao mesmo tempo, a qualidade dos ativos é avaliada por especialistas como alta, e a colocação de reservas de pensão dá um valor de rendimento de mais de 6,36%. Bem, não há nada a dizer sobre a base de clientes, de acordo com este indicador o NPF "Sberbank" também leva o honroso primeiro lugar.